Che cos’è un tasso di interesse annuo effettivo?
Il tasso di interesse annuo effettivo è il rendimento reale di un conto di risparmio o di qualsiasi investimento remunerativo quando si tiene conto degli effetti della capitalizzazione nel tempo. Rivela anche il tasso percentuale reale dovuto in interessi su un prestito, una carta di credito o qualsiasi altro debito.
È anche chiamato il tasso di interesse effettivo, il tasso effettivo o il tasso equivalente annuale.,
La Formula per l’Effettivo Annuo Tasso di Interesse
L’Effettivo Tasso di Interesse Annuo
che Cosa Significa l’Effettivo Tasso di Interesse Annuo Dire?
Un certificato bancario di deposito, un conto di risparmio o un’offerta di prestito possono essere pubblicizzati con il suo tasso di interesse nominale e il suo tasso di interesse annuo effettivo. Il tasso di interesse nominale non prende riflettere gli effetti di compounding interesse o anche le commissioni che vengono con questi prodotti finanziari., Il tasso di interesse annuo effettivo è il rendimento reale.
Take Away chiave
- Un conto di risparmio o un prestito può essere pubblicizzato con un tasso di interesse nominale e un tasso di interesse annuo effettivo.
- Il tasso di interesse annuo effettivo è il rendimento reale pagato sul risparmio o il costo reale di un prestito in quanto tiene conto degli effetti della capitalizzazione e delle eventuali commissioni addebitate.
- Più frequenti sono i periodi di compounding, maggiore è il ritorno.,
Ecco perché il tasso di interesse annuo effettivo è un concetto finanziario importante da capire. È possibile confrontare le varie offerte con precisione solo se si conoscono i tassi di interesse annuali effettivi di ciascuno.
Esempio di tasso di interesse annuo effettivo
Ad esempio, prendere in considerazione queste due offerte: Investimento A paga 10% di interesse, composto mensile. L’investimento B paga il 10,1% composto semestralmente. Qual è l’offerta migliore?
In entrambi i casi, il tasso di interesse pubblicizzato è il tasso di interesse nominale., Il tasso di interesse annuo effettivo è calcolato aggiustando il tasso di interesse nominale per il numero di periodi di compounding il prodotto finanziario sperimenterà in un periodo di tempo. In questo caso, tale periodo è di un anno. La formula e i calcoli sono i seguenti:
L’investimento B ha un tasso di interesse nominale dichiarato più alto, ma il tasso di interesse annuo effettivo è inferiore al tasso effettivo per l’investimento A. Questo perché l’investimento B si compone meno volte nel corso dell’anno.,
Se un investitore dovesse mettere, diciamo, $5.000.000 in uno di questi investimenti, la decisione sbagliata costerebbe più di $5.800 all’anno.
Un compounding più frequente equivale a rendimenti più elevati
All’aumentare del numero di periodi di compounding, aumenta anche il tasso di interesse annuo effettivo. Il compounding trimestrale produce rendimenti più elevati rispetto al compounding semestrale, al compounding mensile superiore a quello trimestrale e al compounding giornaliero superiore a quello mensile., Di seguito si riporta i risultati di questi diversi composti periodi con un 10% di tasso di interesse nominale:
- Semi-annuale = 10.250%
- Trimestrale = 10.381%
- Mensile = 10.471%
- tutti i giorni = 10.516%
I Limiti di Capitalizzazione
C’è un limite massimo per il compounding fenomeno. Anche se compounding si verifica una quantità infinita di volte—non solo ogni secondo o microsecondo, ma continuamente—il limite di compounding è raggiunto.
Con 10%, il tasso di interesse annuo effettivo composto continuamente è 10.517%., Il tasso continuo viene calcolato aumentando il numero ” e ” (approssimativamente uguale a 2,71828) alla potenza del tasso di interesse e sottraendone uno. In questo esempio, sarebbe 2.171828 ^ (0.1) – 1.
Domande frequenti
Qual è il tasso di interesse annuo effettivo?
Il tasso di interesse annuo effettivo è un concetto importante che descrive il tasso di interesse reale associato a un investimento o prestito., La caratteristica più importante del tasso di interesse annuo effettivo è che tiene conto del fatto che periodi di compounding più frequenti porteranno a un tasso di interesse effettivo più elevato. Per esempio, supponiamo di avere due prestiti che hanno ciascuno un tasso di interesse dichiarato del 10%, in cui uno composti ogni anno e gli altri composti due volte all’anno. Anche se entrambi hanno un tasso di interesse dichiarato del 10%, il tasso di interesse annuo effettivo del prestito che composti due volte all’anno sarà più alto.
Come si calcola il tasso di interesse annuo effettivo?,
Il tasso di interesse annuo effettivo viene calcolato utilizzando la seguente formula:
Sebbene possa essere fatto a mano, la maggior parte degli investitori utilizzerà una calcolatrice finanziaria, un foglio di calcolo o un programma online. Inoltre, i siti Web di investimento e altre risorse finanziarie pubblicano regolarmente il tasso di interesse annuo effettivo di un prestito o di un investimento. Questa cifra è spesso inclusa anche nel prospetto informativo e nei documenti di marketing preparati dagli emittenti di valori mobiliari.
Perché il tasso di interesse annuo effettivo è importante?,
Il tasso di interesse annuo effettivo è importante perché, senza di esso, i mutuatari potrebbero essere indotti in errore nel sottovalutare il vero costo di un prestito. Questo a sua volta potrebbe portare a problemi finanziari se il mutuatario non è riuscito a bilancio per l’intero importo dei loro pagamenti di interessi. Per gli investitori, d’altra parte, il calcolo del tasso di interesse annuo effettivo è importante per proiettare il rendimento effettivo atteso su un investimento, come un’obbligazione societaria o un altro titolo a reddito fisso. In mancanza di farlo potrebbe causare loro di sottovalutare l’effettiva attrattiva di un’opportunità di investimento.,